部分中小银行为何上调存款利率

原标题：部分中小银行为何上调存款利率

在银行业整体存款利率持续走低的背景下，一波"逆势加息"近期引发市场关注。近期，包括微众银行、蓝海银行在内的多家民营银行，以及监利农商银行、五华惠民村镇银行等部分地方法人银行，相继上调了部分期限存款产品利率。与之相对，仍有不少中小银行选择继续下调。

民营银行率先调整

公开信息显示，本轮调整以民营银行最为显眼。据微众银行客服及App信息，该行自9月1日起上调部分存款产品利率，其中3年期定期存款利率从1.60%上调15个基点至1.75%，其余期限未动；目前该行整存整取1年、2年、3年、5年期利率分别为1.50%、1.60%、1.75%、1.60%。蓝海银行将1年期利率小幅上调5个基点至1.70%；新网银行5年期定存利率为1.9%。此外，网商银行5年期定存年利率达1.8%，苏商银行5年期定存1.8%、5年期大额存单1.85%（20万元起存）。

地方法人银行亦有所行动。近期，监利农商银行、五华惠民村镇银行、谷城农商银行、保康农商银行、宜城农商银行等多家机构上调了部分存款产品利率；其中广东五华惠民村镇银行将2年、3年期利率分别上调11个、33个基点至1.28%、1.58%。稍早前的5月，西安高陵阳光村镇银行将1年期定存上调15个基点至1.60%。

从年初到年中，这已不是中小银行首次上调利率。2026年开年，在春节揽储窗口，湖南新晃农商行、广西昭平农商行、贵州息烽农商行、浙江嘉善农商行、陕西商南农商行等多家农商行曾集中上调利率，部分三年期产品一度升至1.9%乃至2.1%。

下调者亦不在少数

不过，存款利率调整并非单边向上。同样在近期，网商银行将1年、2年期定存分别下调5个和10个基点至1.6%、1.5%；客商银行将3个月、6个月定存各下调10个基点。此外，山西长治黎都农商行、河南辉县珠江村镇银行等机构也选择了下调。

融360数字科技研究院高级分析师艾亚文认为，银行机构之间的分化态势凸显，这种差异化定价，折射出各家在负债压力、流动性储备以及客户经营策略上的客观差异。博通咨询首席分析师王蓬博则表示，在净息差承压环境下，很难出现大量银行集中跟进发行长期大额存单的现象，机构分化将成为市场主流。

加息背后的成本约束

中小银行为何要在降息通道中逆势加息？邮储银行研究员娄飞鹏分析，背后有阶段性揽储策略、对冲大型银行"虹吸效应"、差异化负债管理等多重原因。王蓬博进一步指出，民营银行大多获客渠道单一，存款来源高度依赖线上，"想要稳住存款规模、补充稳定负债，只能通过适度上调存款利率的方式吸引资金，这是其线上获客最直接的手段"。

逆势加息也受到净息差的明显约束。国家金融监督管理总局数据显示，截至2026年二季度末，商业银行净息差环比一季度小幅回升至1.41%，但仍处于低位。在资产端收益率下行、信贷有效需求不足的环境下，高成本负债对银行盈利的侵蚀显而易见，压降高成本负债仍是行业主流方向。