存款利率或年内扩至1.2倍 房贷7折利率优惠不现实

风声来存款利率或扩至1.2倍

有望年内实施市民存款利息收入将增加，但小企业融资成本面临上扬

在利率市场化闸门开启近一年后，存款利率的上限可能继续放开。昨日，经济学家和商业银行人士在接受商报记者采访时称，存款利率上限年内扩大至基准利率的1.2倍有望成为现实。届时，市民到银行存款的利息收入也将水涨船高。不过，随着银行存贷利差的收窄，小企业融资成本也面临上扬的可能。

年内上调的可能性大

“今年内存款利率上限进一步放开扩大至基准利率的1.2倍，很有可能成为现实。”昨日，中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇在接受商报记者采访时说，2012年6月，存款利率浮动区间扩至1.1倍，被视为央行利率市场化的重大突破。从最近一年的“试水”情况来看，绝大多数银行都实行了一浮到顶的政策，各家银行之间的利差并不是太明显。从此次降息后银行网点的反馈情况看，也没有出现储户集中取钱再转存的现象，总体来说风险可控。而且，存款利率市场化加大后，有利于缓解银行资金紧张的现状。

“存款利率浮动区间已是大势所趋。中国的利率市场化，最大的障碍就是存款利率。存款利率在去年6月12日以前一直都是铁板一块，央行对存款利率都是制定上限的，向上浮是不允许的。如果利率市场化要进行攻坚战，扩大存款利率上浮空间是必然。”市内一大型商业银行资金部负责人告诉商报记者，除了相关的基础性建设会继续推动之外，年内存款利率的上限可能继续放开。存款利率上限今年内扩大至基准利率的1.2倍完全可能实施。

10万元存1年或增600元

银行人士算了一笔账，以存款10万元一年期整存整取为例，现行央行一年期基准利率为3%，利息为3000元。如果商业银行执行的是将存款利率“一浮到顶”上浮10%的策略，那么一年的利息收入将达到3300元。如果年内存款利率继续放开上浮到基准利率的1.2倍，意味着定存10万元的年利息，最高可达到3600元。通过比较可以发现，如果存款利率上浮到1.2倍，定存10万元将比目前的利息收入最多高出600元。

贷款利率上浮幅度或上调

值得注意的是，如果一年期存款利率上限提高到基准利率的1.2倍，则意味着银行存贷利差的收窄。这可能意味着，议价能力弱的小企业向银行申请贷款的成本也会上升。

“利息差是国内商业银行的主要利润来源，如果存款利率上浮，商业银行很有可能会采取提高贷款利率的方式来进行补充。”市内一国有商业银行负责对公业务的副行长告诉商报记者，企业从银行申请贷款，利率一般是在基准利率的基础上进行上浮10%以上，按照逻辑推理，一旦存款利率上浮两成，商业银行贷款利率进行同比例上浮的可能性也将加大。特别是对于风险性较大、缺少抵押物等议价能力弱的小企业来说，可能与银行讨价还价的空间也会相应的收窄。

房贷7折利率优惠不现实

此外，备受关注的个人住房按揭贷款利率优惠也将成为一种传说。商报记者注意到，按照去年6月央行发布的文件规定，个人贷款利率浮动区间下限仍为基准利率的0.7倍。这也意味着，个人房贷最低仍可执行7折利率优惠。

商业银行人士算了一笔账，目前央行5年期贷款的基准利率为6.55%，如果实行7折，那么就变为4.585%。按照现在5年期基准利率4.75%计算，上浮20%的话，为5.7%，这意味着如果商业银行对房贷利率打7折的话，就会出现“存贷倒挂”现象。按照这样来推算，银行发放房贷将会亏钱。

银行将主打差异化服务

“部分资金饥渴的小型银行，不得不将利率一浮到顶。因为对我们中小银行来说，抢占市场显得尤为重要。”一股份制商业银行资金部人士分析，银行现在吸收存款难度确实比较大，利率上限扩容后中小银行只能跟进一浮到顶，借此吸收更多存款，进而有更大的放贷额度。

该人士还表示，在国内银行净息差成为主要收入来源的背景下，随着利率市场化改革推进，银行之间的揽储竞争会越来越激烈。今后，可能会有更多的银行根据对手情况及时变动自己的利率。但中小银行面临成本控制的压力，不得不压缩中长期贷款。

“打价格战不是长久之计，应该在立足服务地方经济、全力服务区域居民和企业上，多做产品研发创新，靠特色服务和金融创新来取胜。”一外地入渝的城市商业银行负责人告诉商报记者，今后，银行的竞争可能更多的体现在差异化服务上。